Giancarlo Prisco este un trader, născut în Italia și investește în bursă din 2008. Astăzi ne spune câteva dintre cele mai interesante secrete și experiențe ale sale.
Italian de naștere, pasionat de piețele financiare și de tranzacționare, a absolvit economia piețelor și a instituțiilor financiare la Universitatea din Bergamo (Italia), cu o teză în domeniul analizei tehnice alături de profesorul Universitatea Giovanna Zanotti de la Bocconi. Din 2008 a lucrat ca analist tehnic independent și comerciant pe principalele piețe financiare și a colaborat activ cu Universitatea UNINT din Roma și Universitatea din Roma Tre din Italia.
În plus, a lucrat ca consilier financiar și colaborează ca analist la Bolsa.com și cu Admiral Markets, oferind periodic seminarii web și seminarii în spaniolă și engleză pe probleme de educație macroeconomică și financiară.
A condus timp de trei ani la SimplyTrading, o sală de tranzacționare, cu pregătire în timp real pentru Dax-ul german. Colaborează activ în Italia cu Investire.biz, unde și-a adus renumita tehnică de scalping la indici.
Îndrăgostit de Spania, locuiește de ceva timp în Cádiz, unde își menține biroul de analiză și investiții.
1. Bună dimineața Giancarlo, te cunosc de multă vreme și știu că ai multe de povestit. Ce crezi dacă începem cu începuturile tale pe piața de valori?
Studiam la Facultatea de Economie când m-am interesat de piața de valori, deși primul meu contact cu bani reali a fost posibil doar în 2009; Cu un capital mic, am reușit în cele din urmă să investesc pe piața italiană de acțiuni, în sectorul bancar și în sectorul mărfurilor. Acest lucru mi-a permis să obțin profituri bune (am avut norocul să intru într-o tendință ascendentă de nouă luni).
În general, am studiat întotdeauna singur, antrenându-mă cu cărți, ascultând cei mai buni comercianți și prin programele de analiză tehnică oferite de contul de investiții.
2. Spuneți-ne ce este scalpingul. De ce efectuați acest tip de tranzacționare?
Scalpingul constă în efectuarea de operații de câteva minute și chiar secunde. Adică, intrați pe piață și, dacă obiectivul este atins, vindeți după 30 de secunde.
Scalpingul este tehnica mea preferată. Mulți sunt împotrivă și spun că nu este posibil să o iei mult, că nu este profitabilă și merită doar pe termen lung. Asta e o minciuna. Nu există adevăr absolut, ci mai degrabă capacitatea fiecărui comerciant de a-și dezvolta pe deplin capacitățile în tehnica pe care o preferă. Scalping-ul indicelui DAX și al indicilor americani mi-a permis să valorific și apoi să pot face față altor tipuri de investiții și alte instrumente pe termen mediu și lung.
De ce poate avea legătură cu ceva mai personal. Mă identific cu faptul că în fiecare zi mă confrunt cu manipularea la maxim, permițându-mi să-mi dezvolt cunoștințele și abilitățile pe piață la nivel profesional.
3. Ce tip de analiză folosiți? De ce?
Analiza volumetrică. Este esențial, deoarece reprezintă interesul investitorilor pentru orice instrument financiar. La aceasta am adăugat un studiu despre modul în care funcționează tranzacționarea cu frecvență înaltă și consecințele pe mașinile algoritmice. În acest fel, sunt clar la ce niveluri să mă deplasez înainte de deschiderea pieței.
După cum am spus într-un articol din februarie pe finance.com „prețul se mișcă numai și exclusiv dacă se ating anumite puncte de preț, gestionate cu scheme și obligații care descriu clar succesiunea mișcărilor. Cu cât aceste puncte sunt mai puternice, cu atât mișcarea va fi mai probabilă. Totul se repetă în același mod ”.
4. Tranzacționați în principal contracte futures financiare pe indici și mărfuri. De ce nu tranzacționați valutare?
Indicele futures sunt instrumente excelente pentru comerciantul de zi. Au o lichiditate ridicată și permit o vedere volumetrică concretă și ușor de urmărit. Pentru unele tipuri de strategii complexe pe care le folosesc, prefer CFD-urile, în timp ce viitorul îl folosesc pentru a căuta tranzacții în tendință, când volatilitatea intraday permite anumite tipuri de călătorii.
Pentru perioade mai lungi de timp, implementez opțiuni financiare, în special pe S&P 500 și VIX. Lucrez în principal la materii prime la anumite niveluri de preț, cu ajutorul volumelor, care îmi permit să caut tendințe săptămânal și lunar.
Forex funcționează foarte puțin, deoarece din cauza cantității enorme de volume pe care le schimbă în fiecare zi este dificil de detectat; Mă concentrez asupra sezonalității și studiului TOC-urilor, pentru a căuta în mod specific tendințele săptămânal sau lunar în perechile principale.
5. Credeți că este posibil să faceți tranzacționare profitabilă de zi în valută?
Nu avem volume fiabile disponibile în valută. Sau mai bine zis nu le putem vedea pe toate. Născut ca piață interbancară, doar EUR / USD are 2 trilioane de dolari pe zi de schimb. Acest lucru ne spune măreția acelei piețe.
Menținerea unei tranzacții ordonate și constante pe piața valutară este cu adevărat dificilă. Fazele foarte laterale alternează dificil de operat pe parcursul zilei. Prin aceasta nu vreau să spun că nu poți, dar trebuie să fii specific. Este nevoie de multe ore și multă răbdare.
Cunosc un comerciant profesionist care lucrează pe piața valutară în sesiunea asiatică și acest lucru îl implică să tranzacționeze cel puțin 6 ore în fiecare noapte. Pe o piață atât de mare, este mai bine să operați în alte spații de timp mai mari, intrând în anumite momente și încercând să efectuați operațiuni pe care le putem lăsa să ruleze odată cu intervalul de tranzacționare, obiectivele și eventualele puncte de întrerupere în zonele importante la nivel zilnic și săptămânal. au fost determinate. Personal folosesc diagrame de 4 ore și zilnice pentru a căuta ocazii interesante.
6. Cum utilizați analiza macroeconomică în tranzacționarea dvs.?
Conectarea faptelor macroeconomice cu tranzacționarea este cu adevărat interesantă. Calendarul economic indică evenimentele care afectează cel mai mult piața bursieră în timpul unei zile de tranzacționare, de exemplu, datele privind inflația, datele privind ocuparea forței de muncă și deciziile de politică monetară ale băncilor centrale.
Împreună cu aceste evenimente putem asista la o acțiune masivă a mașinilor algoritmice care cresc volatilitatea și pot oferi oportunități de tranzacționare interesante în zilele următoare. Bineînțeles, este nevoie de multă experiență pentru a putea citi corect aceste tipuri de date, având în vedere că volatilitatea generată îi încurcă și îi sperie pe comercianți.
În același timp, urmărind FED și BCE, citind cu atenție toate lucrările pe care le produc, m-a ajutat foarte mult să înțeleg modul în care funcționează și modul în care deciziile lor influențează piața.
7. Care a fost cel mai bun moment al tău pe piața de valori? Și cel mai rău?
Volatilitatea crescândă de anul trecut m-a determinat să fac niște numere extraordinare. Sunt un fan al volatilității și al scalpingului foarte agresiv, după cum știți; 2018 a fost memorabil deoarece am reușit să îmi aplic experiența acumulată în ultimii ani cu numeroase tranzacții câștigătoare atât în scalping, cât și în diferite perioade de timp, în special în DAX și în indicii americani.
În timp ce multe fonduri de investiții au pierdut mulți bani fără posibilitatea de a se adapta la schimbări, precum și mulți operatori s-au speriat în fața atâtor volatilități, cursul creșterii interne desfășurat în ani de muncă și cu ajutorul colegilor precum Germán Antelo și Enrique Valdecantos, a dus la o perioadă de maturitate operațională ridicată.
Cel mai rău moment cred că îți amintești bine, a fost în 2014 și am pierdut enorm de 10.000 de euro într-o singură zi. În acest link a fost publicată povestea:
O poveste de tranzacționare și dragoste: să te ridici de la o pierdere de 10.000 de euro
8. Cât timp ți-a luat să trăiești din tranzacționare?
A trăi din tranzacționare este o expresie foarte neînțeleasă. Când am decis să las totul pentru a mă dedica exclusiv acestui lucru acum 6 ani, a fost cea mai bună decizie din viața mea. Dar rețineți că „a trăi din tranzacționare” nu înseamnă a deveni milionar în câțiva ani sau a-ți lua salariul lunar stând acasă în pijamale.
Mă învățați că trebuie să calculați multe variabile pentru a crea o rentabilitate pe termen lung care acoperă cheltuielile, impozitele și, în cazul meu, pensionarea. Și mai presus de toate să trăim în nesiguranță eternă. Mai degrabă, trăiți schimbarea ca o rutină, ceva care va face parte din viața noastră pentru totdeauna.
Chiar dacă câștigi mulți bani, a trăi din tranzacționare înseamnă să te arunci în nisip de lei și șerpi în fiecare zi, să ieși cu zâmbetele la sfârșitul zilei, să te culci și apoi să o iei de la capăt. Și cheltuiți mai puțin decât câștigați, acumulând și diversificând.
Este o călătorie de lacrimi și sânge, în care nu aveți nicio certitudine despre ceea ce va deveni din voi, dar aveți clar despre două lucruri: mai întâi veți avea libertatea de a vă decide propriul destin și, în al doilea rând, veți recupera timpul vieții voastre munca sclavă pentru a o putea folosi după cum cred cel mai bine.
Am o casă, un partener fantastic de viață și mare lângă ea. Am tot ce am nevoie. Trebuie să mănânc în fiecare zi, pot să cumpăr câteva lucruri și să călătoresc unde vreau. Nu sunt atașat de obiecte și personajul meu s-a îmbunătățit enorm datorită tranzacționării.
Acum lucrez pentru noi provocări, tranzacționarea mă împinge și mă stimulează să dau tot ce pot. Și sunt clar că această călătorie va avea un sfârșit. Apreciez în fiecare zi rezultatele și faima obținută prin munca grea și ajutorul lui Dumnezeu, dar în același timp știu că într-o zi o voi părăsi. Am multe de făcut și vreau să încerc.
9. Recomandați tranzacționarea pentru cineva care dorește să obțină libertatea financiară?
Această întrebare mi-a fost adresată de multe ori. Părerea mea este următoarea: comerciantul este ca o sămânță care pentru a deveni copac are nevoie de apă, soare și multă răbdare. Dacă în această creștere începeți să-i dați o dată pe săptămână sau nu îndepărtați frunzele uscate atunci când este necesar, arborele va înceta să crească.
După aproape 10 ani de experiență, adaug încă două lucruri:
1) Educația financiară este ceva obligatoriu pentru fiecare dintre noi, deoarece gestionarea economiilor noastre nu poate merge întotdeauna dincolo de canalele tradiționale, cum ar fi băncile și fondurile, fără a ști unde ne punem nasul. Este esențial să aveți cunoștințe despre investițiile în valoare, precum și să învățați cum funcționează piața, regulile și instrumentele sale. Necunoașterea este doar o opțiune, deoarece lumea investițiilor nu este aceeași și multe instrumente tradiționale, cum ar fi obligațiunile de stat, nu mai sunt viabile.
2) Libertatea financiară prin tranzacționare este cel mai complicat lucru, dacă în această întrebare vrem să vorbim despre o persoană care vrea să se dedice exclusiv acestui lucru, atunci va trebui să facă câteva reflecții serioase. Ființa umană poate face orice își propune, ceea ce este întotdeauna problematic este lipsa de dăruire și răbdare. Am cunoscut comercianții milionari care au petrecut primii 2 ani uitându-se la diagrame, alții care au aruncat bani pentru 6 sau mai mulți. Când spun într-o conferință că avem nevoie de minimum 5 ani din timpul nostru de tranzacționare pentru a avea vreo șansă de a deveni consecvenți, ei mă privesc ca pe un extraterestru. Când există mișcări mari de piață precum cele din februarie și octombrie 2018, precum și marea creștere din acest an, telefonul meu devine Doctor Amor, întrucât văicărelile și plângerile nu încetează să vină, cerându-mi ajutor constant și continuu.
Vă spun toate acestea dintr-un motiv simplu: dacă o persoană dorește să fie un adevărat comerciant, trebuie să accepte numeroase eșecuri și să trăiască într-o eternă incertitudine. Dacă credem în noi înșine și motivațiile pentru alegerea noastră vor depăși banii, este posibil să devenim un bun comerciant. Dar cum veți înțelege procesul interior, evolutiv și cognitiv este extrem de complicat și lung, încât foarte puțini îl realizează. Este ca și când iei un avion vezi doar nori deasupra, dar știi că în spatele norilor există întotdeauna soarele. Aici este la fel: nu știi unde vei merge, dar dacă vezi unde vrei să mergi, chiar dacă nu o primești, vei merge foarte departe. Mai bine să încerci decât să rămâi în veșnică îndoială. Este vorba despre a-ți trăi viața până la capăt, a încerca și a căuta provocări, nimic mai mult decât atât.
10. Sunteți un comerciant manual. Care este părerea dvs. despre algoritmi, cum credeți că va evolua tranzacționarea pe acest subiect?
Trăim deja viitorul. Algoritmii au devenit maeștrii finanțelor la nivel global. Astăzi, vânzarea de acțiuni are loc în camere imense: locuri perfect tăcute, întotdeauna reci și în care ființele umane intră doar pentru a efectua niște lucrări de întreținere. În aceste locuri, mașinile și software-urile trăiesc și funcționează și timp de decenii au preluat treptat locul care aparținea comercianților umani. Algoritmii sunt acum cei reali și, uneori, singurii jucători din lumea finanțelor. Capabil să gestioneze tranzacțiile cu autonomie totală și să deplaseze un volum imens de valori mobiliare la viteze impresionante.
Există numeroase cărți prezente pe această temă, vă sfătuiesc să citiți „6 | 5” de Alexander Laumonier publicat în 2018. În această carte autorul spune că „Conform unui raport publicat de IBM, odată cu sosirea mașinilor, 90% dintre ființele umane care lucrau pe piețe dispăruseră. În 2013, algoritmii numiți „transportatori de înaltă frecvență” au reprezentat mai mult de 70% din tranzacțiile de piață din Statele Unite, comparativ cu 10% în 2001 ”.
Într-un moment în care se vorbește mult despre cum mașinile și algoritmii vor înlocui omul în lumea muncii, dă o anumită impresie să vedem cum, în finanțe, toate acestea s-au întâmplat deja. Astăzi, rolul omului este adesea doar unul de supraveghere. Sistemele de tranzacționare de mare viteză sunt cele care gestionează ele însele majoritatea tranzacțiilor și decid ce acțiuni vor urca sau vor coborî.
Cele mai surprinzătoare rezultate sunt mai presus de toate două: primul se referă la faptul că un instrument poate schimba mâinile în miimi de secundă, iar celălalt este o consecință directă a vitezei schimburilor: marjele de profit pentru fiecare tranzacție individuală au fost extrem de mari redus. Acum, cel mai important aspect este volumul de tranzacționare, care, pe piața SUA, ajunge și la 8 miliarde de acțiuni tranzacționate în fiecare zi.
Avem, de asemenea, algoritmi secreți, deținuți de cele mai mari fonduri de investiții, care nu încearcă doar să învingă rivalii în viteză, ci se spionează reciproc, se înșeală și încearcă să exploateze orice punct slab pe care îl identifică. În sistem, se creează un adevărat război de gherilă între mașini.
Guerila care are, de asemenea, o altă mare problemă: mașinile manipulează pentru a manipula, de asemenea, economia reală și sistemul său.
Tranzacționarea de înaltă frecvență este utilizată în principal de investitori mari, fonduri speculative și bănci; Acest lucru se datorează faptului că sunt sisteme greu de gestionat și care necesită multă muncă în ceea ce privește calitatea datelor, controlul riscurilor și operațiuni. Ei fac atât de multe negocieri și tranzacții încât mută o mare parte din totalitatea acelorași tranzacții. Costurile sunt atât de mari încât niciun investitor cu amănuntul nu își poate permite. Un HFT costă de la 1 milion de dolari pentru a crește, fără a lua în considerare toate costurile accesorii pentru funcționarea și întreținerea acestuia. De asemenea, datele reale ale tranzacțiilor au un cost care nu poate fi atins de alte tipuri de investitori.
Am petrecut ultimii ani implementându-mi cunoștințele în acest sens, deoarece în scalping manipularea este masivă și se vede mai jos. În calitate de comerciant manual, am dezvoltat instrumente pentru a avea o imagine mai bună asupra modului în care funcționează mașinile; Asta îmi permite să spun că prețul și volumul sunt necesare pentru operațiunile noastre, dar avem nevoie și de mai multe pentru a merge mai departe.
Revin la articolul meu din februarie trecut: „principala problemă constă în interpretarea corectă a volumelor de schimb, deoarece operatorii mari folosesc algoritmi care efectuează mii de tranzacții în perioade foarte rapide. Aceasta înseamnă că, chiar dacă identificăm un nivel de preț, trebuie să avem în vedere că la acest nivel, prețul poate fi cumpărat și vândut continuu. Prin urmare, comerciantul cu amănuntul trebuie să înțeleagă adevăratul câștigător dintre cerere și ofertă, să analizeze toate elementele și să intre la momentul potrivit. A fi „lunetist” înseamnă că: cu această viteză de schimb este de neconceput să funcționăm continuu, astfel încât „sincronizarea” și nivelurile trebuie selectate cu atenție pentru a menține controlul operațiunii și asupra noastră ”.
Prin urmare, concurența pentru bărbați pe piață este din ce în ce mai dificilă: dacă este adevărat că majoritatea spun că trebuie să investești cu o viziune pe termen lung, respectându-ți propria tendință de risc, păstrându-ți nervii și folosind fundamentele, este, de asemenea, necesar. a înțelege funcționarea pieței în general și mai ales pe termen scurt, deoarece pentru un scalper ca mine, lucrul zilnic cu planul meu de tranzacționare și gestionare programat înseamnă a vedea în detaliu manipulările pieței.
Concurența cu mașinile este ceva neprețuit, în același timp poate fi dăunătoare fără pregătirea tehnică și mentală necesară. Este necesar să fim clari despre ceea ce avem în față. În acest fel vom avea un drum greu, dar cu claritatea necesară pentru a continua: se numește acceptarea realității.
11. Ce părere aveți despre cursurile de pe piața de valori și camerele de tranzacționare?
Părerea mea personală este că nu este ușor să găsești un antrenament bun. Există o problemă legată de publicitatea proastă, de informațiile înșelătoare de la formatori renumiți și de abilitățile greșite ale persoanelor care caută cursuri și camere.
Am o sală de tranzacționare zilnică la Dax de 3 ani, cu rezultatul că cei mai mulți s-au bazat pe prea multe din indicațiile mele confundându-mă cu un bancomat și puțini s-au antrenat pentru a obține rezultate bune. Cei care au fost instruiți, majoritatea au renunțat din cauza lipsei de timp, a răbdării și a pierderilor în exces datorate utilizării necorespunzătoare a pârghiei și respingerii totale a regulilor de gestionare monetară. Cei care au urmat toate instrucțiunile mele la scrisoare cresc foarte bine.
Am dedicat mult timp și energie oamenilor, primind foarte puține haruri. Le-am ascultat plângerile și strigătele, susținându-i în continuare, primind aici și foarte puține haruri. Acest lucru se datorează faptului că am învățat pregătirea în universitate, unde profesorii mei mi-au explicat ce am avut de înfruntat când predam.
Trecând prin toate acestea, am înțeles principala problemă legată de antrenament, amintindu-mi de o frază a unui mare comediant napolitan, Toto, care a spus că fiecare șef este o curte. Adică fiecare este diferit de celălalt. De asemenea, conferințele și seminariile web pe care le-am susținut în ultimii 6 ani m-au învățat multe despre această problemă.
Este adevărat că educația financiară este ceva care lipsește foarte mult în sudul Europei, este necesar, de asemenea, să existe un remediu dedicat propriilor studenți. Sunt total împotriva cursurilor masive în care toți punem același nivel, pentru că astfel nu vom înțelege bine problemele fiecărui comerciant atunci când vine vorba de tranzacționare. Ocazional primesc apeluri în fiecare săptămână de la oameni care au făcut aceste tipuri de cursuri, rezultatul fiind că nu numai că nu știu cum să funcționeze, dar nimeni nu s-a deranjat să vadă de ce. Comercianți care tranzacționează cu 5.000 de euro în viitorul daxului, comercianți care tranzacționează în martingale sau contra tendinței în mod continuu. Și pot continua, dar prefer să mă opresc.
Ceea ce vreau să spun este că, dacă este adevărat că oamenii nu sunt suficient de informați cu privire la locul în care își pun picioarele, este de asemenea adevărat că există prea mulți comercianți care vând o motocicletă pe care nici măcar nu o au. De acolo, atunci apar toate problemele legate de escrocherii și altele.
Un comerciant aspirant ar trebui să înceapă să studieze singur, deoarece există o mulțime de materiale gratuite pe net, să-și facă o idee despre ceea ce se află în fața lui, să exerseze în demo și apoi în real pentru a vedea cum funcționează și sistemul pe care îl are utilizează sau dezvoltă evoluează. Odată ce v-ați identificat stilul de tranzacționare, puteți căuta ajutor în evoluție. Ajutorul trebuie trimis către comercianții profesioniști care și-au dovedit calitatea de-a lungul timpului.
Și aici fac legătura cu ceea ce îți spuneam înainte. Fiind stilul pe care îl folosesc, scalping, foarte detaliat și care are nevoie de multă muncă, singurul mod pe care îl folosesc pentru a mă antrena corect este un curs one-to-one. De aceea nu am mulți studenți, așa cum selectez cu atenție oamenii pe care îi pot ajuta cu adevărat. Resping continuu comenzile în fiecare săptămână, deoarece mulți vor să câștige rapid sau nu au pregătiri. Partea inițială trebuie făcută singură. Merg în acțiune când trebuie să faci saltul de calitate. Acolo pot ajuta cu adevărat pentru că mă pot dedica să fac un antrenament axat pe persoana respectivă și să-i dau indiciul pentru a face o cale virtuoasă ca scalper. Nu fac minuni, dar pot spune cu satisfacție că elevii mei vin pregătiți corespunzător și mulți merg foarte bine.
Nu am timp să înființez o academie și nici nu mă interesează. Timpul meu se concentrează pe tranzacționarea mea și pe noile provocări și proiecte care reprezintă evoluția firească a carierei mele de trader. Am activitățile mele complementare, dar întotdeauna dedicate clienților.
Cuvântul cheie este profesionalism. Concentrați-vă pe oferirea celui mai bun serviciu comercianților care mizează pe mine. În general, nu văd nicio dorință de a antrena, doar vinde, vinde și vinde. De aceea, vom continua să avem șanse mici să putem schimba numărul comercianților care pierd bani în fiecare an. Nu sunt furnizate informații corecte. Există școli foarte bune, iar comercianții ar lipsi, dar este încă prea puțin.
Sperăm că acest lucru se va schimba în timp.
12. Ce sfaturi ați da cuiva care dorește să trăiască din bursă?
Studiază, studiază și studiază. Tranzacționarea nu este un joc, nici nu este un pariu sportiv, nici măcar nu se joacă poker. Trebuie să fim actori activi în ceea ce privește economiile noastre, în ceea ce ne-a costat transpirația și efortul de a câștiga. Dedicarea, sacrificiul și răbdarea vor fi aliații noștri. Dacă nu suntem dispuși să facem o astfel de cale, nu o sfătuiesc. Tranzacționarea implică viziunea fantomelor noastre interioare și ceea ce nu le arătăm altora în rutina noastră zilnică.
Dacă nu acceptăm eșecurile inevitabile ale acelei căi, nu o faceți. Este o cădere continuă și ridicarea. Este ușor să spun că vreau, dar este mai dificil să-l pun în practică. Căutați motive care depășesc banii. Și amintiți-vă că tranzacționarea oferă ceva care nu are preț: timpul. Cu toții avem o dată de expirare, astfel încât să putem avea acel moment așa cum ne place, poate fi un puternic impuls pentru a ne angaja pe această cale.