Raportul de solvabilitate măsoară capacitatea unei companii de a face față atât datoriilor, cât și obligațiilor sale, permițând evaluarea capacității unei companii de a rămâne solidă din punct de vedere financiar.
Raportul de solvabilitate este raportul dintre capitalurile proprii ale acționarilor și totalul pasivelor sale. Cu care, ne putem face o idee despre capacitatea unei companii de a face față plății datoriilor sale pe termen scurt și lung.
Atunci când raportul de solvabilitate este mai mare de 20%, asigură ușurința îndeplinirii acelor plăți și obligații în așteptare. Cu toate acestea, în cazul în care coeficientul este mai mic de 20%, există probabilitatea unei neîndepliniri a obligațiilor datoriei.
Cu toate acestea, raportul de solvabilitate variază de la o industrie la alta. Prin urmare, calculul raportului de solvabilitate al unei companii ar trebui comparat cu rezultatele concurenților săi din același sector, mai degrabă decât interpretat separat.
Formula raportului de solvabilitate
Raportul de solvabilitate este o măsură cuprinzătoare a solvabilității, întrucât măsoară capitalul propriu al acționarilor în raport cu datoriile totale. În acest fel, raportul de solvabilitate relevă sănătatea financiară a unei companii.
Formula pentru raportul de solvabilitate este următoarea:
Raportul de solvabilitate = Capitaluri proprii / Total pasive
Este alcătuit din două elemente de divizare. Pe de o parte, capitalul propriu al acționarilor (numărător) și, pe de altă parte, pasivul total (numitorul).
Capitalul propriu al acționarilor reflectă investiția partenerilor unei companii și constă în general din contribuțiile acestora plus câștigurile reportate sau pierderile acumulate.
Datoria totală, la rândul său, este alcătuită din finanțarea companiei și din obligațiile de plată față de terți, atât pe termen scurt, cât și pe termen lung.
Exemplu al raportului de solvabilitate
Compania „A” a raportat capitaluri proprii de 1,5 miliarde USD și o datorie totală de 3 miliarde USD. Pe de altă parte, compania „B”, care este concurență directă, a raportat un capital propriu de 1,7 miliarde de dolari și un pasiv total de 10 miliarde de dolari.
Ce companie credeți că este mai puternică din punct de vedere financiar având în vedere analiza raportului de solvabilitate?
Raportul de solvabilitate „A” = 1.500 USD / 3.000 USD = 0,50
Raportul de solvabilitate „B” = 1.700 USD / 10.000 USD = 0,17
Având în vedere analiza raportului de solvabilitate, compania "A" este mai solidă din punct de vedere financiar decât compania "B". Dar de ce știm asta? Cum sunt interpretate datele pe care le-am calculat? Să vedem.
Compania A are un raport de solvabilitate de 0,50. Adică, puteți acoperi 50% din totalul pasivelor dvs., având în vedere capitalul propriu.
În schimb, Compania B are un raport de solvabilitate de 0,17. Ceea ce indică faptul că, cu capitalul dvs. propriu, puteți acoperi doar 17% din totalul pasivelor.
Prin urmare, vom spune că compania "A" este mai solventă decât compania "B". Acest lucru, datorită faptului că își poate face față datoriilor și obligațiilor pe termen scurt și lung, cu un procent mai mare având în vedere capitalul propriu al companiei (50% față de 17%).
Evaluarea capacității unei companii de a-și îndeplini toate obligațiile oferă o imagine mai exactă a bonității. Asigurarea lichidității companiei este una dintre manevrele care pot avea cel mai mare impact asupra raportului de solvabilitate.