Efectul bulgăre de zăpadă este numele dat situației care descrie creșterea accelerată a serviciului datoriei.
Definiția generală a termenului este utilizată în diferite discipline. Acest lucru, deoarece descrie un eveniment care generează acțiuni similare în timp ce scapă de sub control, creând un ciclu vicios. Totuși, ar putea fi și un lanț de evenimente pozitive (cerc virtuos).
Criza datoriilor
În economie, există două modalități de abordare a acestui efect. În primul rând, efectul aplicat datoriei suverane și, în al doilea rând, datoriei organizațiilor și persoanelor.
- Datoria suverană: În acest caz, efectul apare în general atunci când costul finanțării este mai mare decât rata de creștere a PIB-ului. Cu alte cuvinte, țara nu este în măsură să achite datoriile din lipsa veniturilor. Acest scenariu ar putea duce la o criză a datoriilor.
- Datoria persoanelor fizice: Similar cu statele, acest lucru este generat atunci când se acumulează dobânzi pentru neplată, crescând suma totală datorată. Această situație poate fi generată de o scădere a veniturilor sau de nevoia de a suporta cheltuieli extraordinare, de exemplu.
Strategia de decontare a datoriilor
Cu toate acestea, acest efect poate fi folosit și ca strategie de plată integrală a unei datorii. În acest caz, ideea este, odată plătite dobânzile pentru perioada respectivă, să alocați o plată suplimentară pentru a achita datoria.
În acest fel, dacă o țară ar obține o creștere mai mare decât cea estimată, ar putea avea un venit disponibil mai mare pentru a reduce capitalul. În cazul persoanelor fizice, prin creșterea veniturilor din cauza creșterii salariilor sau a vânzărilor mai mari.
Exemplu
Să presupunem că Luis dobândește o datorie de 100.000 USD, la o rată de 20% și va efectua plata în cinci rate. Planul de finanțare ar fi următorul:
| Perioadă | Datorii la începutul perioadei | Acțiune | Interese | Amortizarea datoriilor | Datoria totală |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 100,000 | 33,438 | 20,000 | 13,438 | 86,562 |
| 2 | 86,562 | 33,438 | 17,312 | 16,126 | 70,436 |
| 3 | 70,436 | 33,438 | 14,087 | 19,351 | 51,086 |
| 4 | 51,086 | 33,438 | 10,217 | 23,221 | 27,865 |
| 5 | 27,865 | 33,438 | 5,573 | 27,865 | 0 |
Suma totală plătită prin împrumut este de 167.190 USD.
Acum să presupunem că Luis poate aloca mai mult de 33.438 USD în fiecare tranșă. În acest caz, să presupunem că anulați 40.000 USD. Amortizarea datoriei ar fi următoarea:
| Perioadă | Datorii la începutul perioadei | Acțiune | Interese | Amortizarea datoriilor | Datoria totală |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 100,000 | 40,000 | 20,000 | 20,000 | 80,000 |
| 2 | 80,000 | 40,000 | 16,000 | 24,000 | 56,000 |
| 3 | 56,000 | 40,000 | 11,200 | 28,800 | 27,200 |
| 4 | 27,200 | 32,640 | 5,440 | 27,200 | 0 |
În acest fel, alocând cu aproape 20% mai mult din cotă, Luis anulează datoria în patru perioade. Mai important, reușește să reducă plata totală cu 14.550 EUR. Efectul de ghiocel se regăsește în creșterea progresivă a amortizării.
Efectul ghiocelului în alte discipline
În afară de cele de mai sus, acest termen este folosit și în alte domenii, cum ar fi:
- Lansare: În lumea afacerilor, de exemplu, reflectă dificultatea unei companii care folosește multe resurse pentru a-și atrage primii clienți. Cu toate acestea, pe măsură ce trece timpul, această situație devine mai puțin complicată. Cu alte cuvinte, cu cât primiți mai mulți clienți, cu atât este mai ușor să obțineți clienți suplimentari.
- Site-uri web: În dezvoltarea site-ului web este aplicat conținutului veșnic verde, adică conținutului atemporal. Deoarece nu variază semnificativ în timp, cititorii cresc ca un efect de ghiocel.
- Alții: Este, de asemenea, utilizat în discipline precum ingineria aerospațială sau administrarea afacerilor.