Un model endogen întârziat este un model econometric în care variabila explicată apare ca explicativă cu cel puțin o întârziere.
De fapt, un model endogen întârziat este un tip de model de întârzieri distribuite finite. Ceea ce se întâmplă este că modelul endogen întârziat are o particularitate specială. Particularitatea este că una dintre variabilele explicative este variabila explicată cu cel puțin un decalaj. Pentru a o înțelege mai bine, să vedem următorul exemplu:
După cum se poate observa, este un model econometric dinamic. Adică prezintă întârzieri în explicații. În plus, include ca variabilă explicativă variabila explicată sau dependentă cu întârziere (Yt-1). Desigur, este inclusă o întârziere, deoarece dacă ar fi în același moment în timp, coeficientul ar fi întotdeauna 1. Relația unei variabile cu ea însăși, în acest moment precis, este 1.
Un detaliu demn de menționat este că, pentru ca un model econometric să fie considerat endogen întârziat, este suficient ca variabila explicată să fie explicativă cu cel puțin o întârziere. Acum acest lucru nu este incompatibil cu faptul că pot apărea mai multe decalaje în alte variabile explicative.
Interpretarea modelului endogen întârziat
Interpretarea acestor tipuri de modele este foarte simplă. Cu toate acestea, la început, poate părea dificil de înțeles. Cu siguranță vă întrebați cum poate fi explicată o variabilă prin variabila explicată? Se pare că nu are sens. Deși, desigur, are de fapt mult sens. Să vedem cum este interpretat modelul:
Ca toate modelele econometrice, acest model conține următoarele variabile:
Y: Este variabila explicată. Poate fi orice variabilă economică pe care intenționăm să o prezicem, să o estimăm sau să o explicăm.
Zero beta: Este termenul constant din ecuație, nu are nicio semnificație economică. Includerea sa în ecuație este din motive matematice.
Beta unu: Este coeficientul a cărui valoare explică relația că variabila explicată are o perioadă (t-1) pe variabila explicată Y la momentul t.
X1: După cum am spus mai devreme, una dintre variabile încearcă să explice comportamentul variabilei Y.
Beta doi: Este coeficientul a cărui valoare explică relația care există între variabila explicativă x1 acum o perioadă și fluctuațiile variabilei Y.
X2: Este a doua variabilă care încearcă să explice comportamentul lui Y.
Beta trei: Este coeficientul a cărui valoare explică relația care există între variabila explicativă x2 iar variabila Y la momentul t.
Indice „t”: se referă la timp. Acest indiciu ar putea lua valori ale unui anumit an sau ale unei anumite luni.
Exemplu de model endogen întârziat
Să presupunem că vrem să prezicem valoarea PIB-ului. Pentru a face acest lucru, credem că un model econometric care ar putea fi util ar fi următorul:
În acest model econometric, intenționăm să explicăm valoarea PIB în termeni de:
PIBt-1 = Valoarea produsului intern brut în perioada anterioară.
Şomajt-1 = Este un indice bazat pe nivelul șomajului din perioada anterioară.
Prodt = Acesta este un indice de producție industrială pentru acest an.
Obținem datele fictive și obținem următorul rezultat:
Cum este interpretat acest model econometric? O descriem mai jos:
Zero beta: Merită 0,5, dar am spus deja că nu are nicio semnificație economică.
Beta unu: Valoarea Beta One este 0,8. Aceasta înseamnă că valoarea PIB-ului din perioada anterioară se explică cu 0,8 unități pe unitate din valoarea PIB-ului de astăzi. Cu alte cuvinte, 80% din valoarea PIB-ului de astăzi se explică prin valoarea PIB-ului din perioada precedentă.
Beta doi: Șomajul afectează negativ. Cu alte cuvinte, cu cât șomajul este mai mare, cu atât PIB-ul este mai mic. Prin urmare, semnul minus din față are sens. În plus, ne spune că pentru fiecare unitate care crește rata șomajului (în perioada precedentă), PIB-ul actual este redus cu 0,10 unități.
Beta trei: În cele din urmă, indicele producției industriale are un efect pozitiv. Cu cât producția este mai mare, este logic să ne gândim că PIB-ul va fi mai mare. Interpretarea este că pentru fiecare unitate pe care crește indicele de producție, PIB-ul crește cu 0,68 unități.