Reglementarea financiară este unul dintre aspectele în care au fost efectuate un număr mai mare de reforme pe piețele financiare. Ca urmare a diferitelor evenimente care au avut loc de la căderea Lehmnan Brothers, reglementarea a comprimat marjele diferiților actori din sistemele financiare, în special instituțiile financiare.
Comitetul de la Basel a publicat în ianuarie 2013 documentul care a inclus liniile reformei cadrului de reglementare a capitalului bancar (Basel III). Acest document introduce cerințe de capital mai mari, concentrându-se mai presus de toate asupra necesității unei mai mari Core Tier 1 și într-o capacitate mai mare de absorbție a pierderilor instrumentelor de capital.
În acest fel, Basel III crește Core Tier 1 minim până la 7%. La rândul său, necesită și minime în alte categorii de capital, cum ar fi Nivel suplimentar 1 (AT1) la 1,5% si Nivelul 2 la 2%.
În plus, și cu o implementare treptată din 2016 până în 2018, sunt necesare tampoane de capital anticiclice de 2,5% care pot fi utilizate în perioadele de recesiune economică.
Calculul său este foarte simplu, capitalul împărțit la activele ponderate la risc.
Să ne imaginăm că avem soldul unei bănci în care activul este alcătuit din următoarele elemente:
- Depozite în instituțiile financiare: 3.000 milioane.
- Venit fix pe termen scurt disponibil pentru vânzare: 2.000 milioane.
- Achiziție temporară cu venit fix: 1.000 milioane.
- Venit fix pe termen lung până la scadență: 3.000 milioane.
- Portofoliu de tranzacționare: 2.800 milioane.
- Active toxice: 1.000 milioane.
- Investiții de credit: 2.200 milioane.
- Numerar: 33.000 milioane.
- Depozite în băncile centrale: 500 milioane.
Fiecare dintre aceste elemente trebuie înmulțit în funcție de un coeficient bazat pe ratingul activului respectiv, cele cu risc mai mare vor fi înmulțite cu un coeficient mai mare, iar cele care sunt mai aproape de lichiditate (piața monetară) vor fi înmulțite cu zero sau cu unul coeficient foarte mic.
De exemplu, dacă avem un activ în bilanț (Venit fix pe termen scurt disponibil pentru vânzare: 2.000 milioane) și, în totalitate, are un rating de credit A +, atunci acele 2.000 milioane vor fi înmulțite cu un coeficient de 25 %, deoarece nu prezintă riscuri mari și va cântări foarte puțin pentru a calcula raportul (2.000 * 0,25) = 500 de milioane.
AAA la AA- (-riscul)
A + la A-
BBB + la BBB-
BB + la B-
Sub B-
Fără rating (+ risc)
În acest fel, obținem numitorul, în timp ce numărătorul va apărea în pasivele bilanțului (capitaluri proprii și altele).
În continuare, vă lăsăm un videoclip în care este explicat în detaliu Ce este raportul de capital și cum se calculează.
