Delta reprezintă modificarea prețului unei opțiuni financiare înainte de o modificare de 1 euro a prețului suportului.
Poate fi definit ca probabilitatea ca un stoc să expire cu valoare.
Relație pozitivă cu poziții de urcare, preț mai mare al suportului, preț mai mare al opțiunii. Relație inversă cu poziții ursiste; preț mai mare al suportului; preț de opțiune mai mic.
Funcționarea
Cumpărați și vindeți vânzare - Delta pozitivă (+) (0,1): poziții bullish.
Vindeți apeluri și cumpărați - Delta negativă (-) (-1.0): poziții urcante
Sunteți gata să investiți pe piețe?
Unul dintre cei mai mari brokeri din lume, eToro, a făcut investițiile pe piețele financiare mai accesibile. Acum oricine poate investi în acțiuni sau poate cumpăra fracțiuni de acțiuni cu comisioane de 0%. Începeți să investiți acum cu un depozit de doar 200 USD. Amintiți-vă că este important să vă antrenați pentru a investi, dar, desigur, astăzi oricine o poate face.
Capitalul dvs. este în pericol. Se pot aplica alte taxe. Pentru mai multe informații, vizitați stocks.eToro.com
Vreau să investesc cu Etoro- ITM (în bani): DELTA = 1. Probabilitate mare de valoare la scadență.
- ATM (la bani): DELTA = 0,5. Valoarea medie a probabilității la scadență.
- OTM (din bani): DELTA = 0. Probabilitate aproape zero de valoare la scadență.
Ce este o opțiune de apelare?
Ce este o opțiune de vânzare?
Exemplu
Prețul unei acțiuni Inditex (ITX) este de 22 EUR. Opțiunea Call de 22 EUR pentru prețul de așteptare are un preț de 1 EUR, adică prima = 1
Presupunere în care prețul Inditex crește la 23 EUR (Increment de 1 €):
| Dacă DELTA = 0,5 | Dacă DELTA = 0,2 |
| PREMIUM = 1 + 0,5 = 1,5 | PREMIUM = 1 + 0,2 = 1,2 |
Presupunere în care prețul Inditex crește la 24 EUR (2 € increment):
| Dacă DELTA = 0,5 | Dacă DELTA = 0,2 |
| PREMIUM = 1 + (2 × 0,5) = 2 | PREMIUM = 1 + (2 × 0,2) = 1,4 |