O linie de reducere este o operațiune financiară în care o bancă se angajează să avanseze către un client un credit comercial acordat de acesta unui terț.
Banca va avansa clientul o sumă mai mică decât valoarea creditului comercial. Această diferență rezultă din dobânzile, comisioanele și alte cheltuieli transmise clientului pentru operațiune. Deci, cu cât aceste cheltuieli sunt mai mari, cu atât este mai mică suma pe care clientul o va primi de la bancă. Avantajul băncii se bazează pe plata unei sume mai mici către client decât ceea ce va primi de la terț.
Linia de reduceri este un tip de operațiune care oferă o funcționalitate ridicată companiilor de astăzi. Le permite să transforme un împrumut comercial care expiră în câteva luni în lichidități imediate și să gestioneze posibile nealinieri în trezorerie.
Factori de luat în considerare într-o linie de reduceri
Acești factori principali trebuie luați în considerare într-o linie de reduceri:
- Modificarea dreptului de încasare: Atunci când instituția financiară acordă un credit unui client, aceasta obține dreptul de a solicita creditul de la terț în loc de client. Adică banca devine creditorul creditului împotriva terțului.
- Dobânzi și comisioane: Clientul va plăti dobânzi pe baza capitalului anticipat și a scadenței împrumutului comercial. În plus, în relația bancă-client, pot fi stabilite și alte tipuri de cheltuieli care afectează clientul. Aceste costuri pot fi: comisioane de administrare, comision pentru neplată, comisioane notariale etc.
- Garanții: Instituția financiară poate cere clientului să ofere garanții pentru acordarea reducerii. Scopul acestui lucru este de a încerca să asigure plata creditului în caz de neplată a terțului.
- Expirarea liniei de reducere: Este un element foarte important. La sosirea termenului de scadență, banca va solicita plata datoriei de la terț. Dacă refuzați plata, instituția financiară se va confrunta cu o problemă. În acest caz, banca va solicita (ca regulă generală) clientului care a deschis linia de credit să efectueze plata.
- Analiza de risc: Instituția financiară va efectua o analiză exhaustivă a riscului de neplată, având în vedere natura operațiunii. Înainte de a acorda reducerea, banca trebuie să se asigure că creditul va fi plătit. Prin urmare, rata dobânzii operațiunii va depinde de riscul de neplată pe care îl concepe banca.
Calcul matematic al reducerii pe o linie de reducere
Pentru a calcula suma actualizată, banca va utiliza legea simplă a reducerilor comerciale. Această lege stabilește că reducerile sunt proporționale cu durata reducerii și a capitalului anticipat. Din punct de vedere matematic, factorul de reducere aplicat de instituția financiară creditului de actualizat este:
D (n) = 1 - (d n)
Unde:
d: Este rata de actualizare sau rata dobânzii aplicată de bancă.
n: Este scadența creditului, care se acordă de obicei în zile, utilizând o bază anuală de 360 de zile.
Prin urmare, înmulțind acest factor de reducere cu suma care urmează să fie actualizată, vom obține suma primită de client.
Exemplu de linie de reducere
Să ne imaginăm că o companie acordă un credit comercial unui client de 50.000 USD cu o scadență de 120 de zile. Și compania, având în vedere nevoile sale de lichiditate, merge să o reducă la o instituție financiară. Instituția financiară este de acord să vă acorde reducerea, dar cu o rată a dobânzii de 5%. Să vedem rezultatul operației:
Dacă calculăm factorul de reducere definit mai sus:
D (n) = 1-0,05 * (120/360) = 0,983
Dacă aplicăm acest factor de reducere la suma care urmează să fie actualizată:
50.000*0.983=49.150
Prin urmare, banca ne va avansa cu 850 USD mai puțin decât valoarea creditului inițial care urmează să fie actualizat.